退市不免責！

9月5日晚，已被終止上市的退市龍宇在全國中小企業股份轉讓系統網站發布公告稱，公司收到上海證監局的《行政處罰事先告知書》。根據《行政處罰事先告知書》，上海證監局針對退市龍宇2019年至2022年通過虛假貿易業務虛增收入和利潤，以及未按規定披露非經營性資金占用相關關聯交易等事項，擬合計罰款3810萬元，同時對其實際控制人采取十年證券市場禁入措施。

退市龍宇在退市后仍被重罰，再次釋放出監管部門對退市公司財務造假等違法違規行為的“零容忍”、堅決“一追到底”的態度和決心。

退市不輟調查 造假細節浮出水面

今年7月3日，退市龍宇因2023年度財務會計報告被出具無法表示意見審計報告，2024年度財務會計報告被出具無法表示意見審計報告、內部控制被出具否定意見審計報告，觸及財務類退市標準，被上交所終止上市。

針對退市龍宇相關問題的調查，在退市之前便已啟動。2024年4月29日，上海證監局對公司及責任人采取行政監管措施，對現場檢查中發現的大額關聯交易未履行審議程序且未披露、部分貿易業務無商業實質等問題責令公司改正。

2024年8月30日，退市龍宇公告前期會計差錯更正，并于當年10月19日公告存在非經營性資金占用情況。2024年12月16日，上海證監局對退市龍宇相關問題進行立案調查。

公司退市后，上海證監局繼續推進案件調查，對退市龍宇退市前的違法違規行為堅持“一查到底”?！缎姓幜P事先告知書》顯示，上海證監局查實該公司財務造假，2019年至2022年，退市龍宇出于做大收入規模或賺取資金收益等目的，通過虛構貿易鏈條、人為增加業務環節等方式，開展金屬、油品、乙二醇等虛假貿易，導致公司2019年至2022年分別虛增收入22.42億元、39.86億元、40.24億元、42.88億元，占當期披露營業收入的比例分別為16.61%、44.57%、50.46%和42.95%，虛增利潤總額573萬元、1113.69萬元、951.95萬元、1093.32萬元，占當期披露利潤總額的60.48%、10.36%、7.48%和23.92%。

退市龍宇還存在未按規定披露非經營性資金占用相關關聯交易事項。截至2024年末，該公司仍存在8.82億元關聯方資金占用。

嚴懲違法主體 實控人禁入十年

基于查明的違法事實，監管部門既追責公司，也嚴懲責任人。根據《行政處罰事先告知書》，上海證監局擬對退市龍宇罰款1150萬元，對董事長、實控人徐增增不僅罰款1690萬元，還采取十年證券市場禁入措施。此外，還對董事、總經理、財務總監、審計委員會主任等其他4名責任人共處罰款970萬元。

在追責同時，監管部門還積極推動受損公司權益挽回。針對退市龍宇控股股東未履行連帶還款承諾的問題，上海證監局7月7日出具行政監管措施，督促其償還占用資金。據記者了解，目前相關方已向退市龍宇歸還資金超4億元。

加大追責力度 決不允許“一退了之”

此次對退市龍宇的處罰，是上海證監局貫徹落實《關于嚴格執行退市制度的意見》的具體體現。

新“國九條”發布以來，上海證監局堅持市場化、法治化原則，持續強化退市監管，嚴厲打擊各種違法“保殼”“炒殼”行為。對于退市公司存在的財務造假等違法違規問題，堅決“一追到底”，對負有責任的人員加大追責力度，提高違法成本，決不允許“渾水摸魚”“一退了之”。同時，還大力加強投資者保護，綜合運用多種方式維護投資者合法權益，堅持“退得下、退得穩”。

上海證監局表示，將持續依照《關于進一步做好資本市場財務造假綜合懲防工作的意見》，加強上市公司全鏈條監管，依法從嚴打擊財務造假，切實保護投資者權益，維護良好市場生態，助力資本市場高質量發展。

校對：趙燕